Главный герой мультфильма - хоббит по имени Бильбо Бэггинс, который живет спокойной и размеренной жизнью в своей норе. Однажды к нему приходит визит от волшебника по имени Гэндальф, который предлагает ему участвовать в удивительном приключении. Бильбо соглашается и отправляется вместе с группой гномов в опасное путешествие к Одинокой горе, где...